El Instituto comienza sus actividades en el curso 1968/69 en el actual edificio de la calle de Tolosa, como dos Secciones Filiales, una masculina y otra femenina, dependientes de los Institutos Calderón de la Barca y Emperatriz María de Austria, respectivamente. En julio de 1969 se crea oficialmente como Instituto Nacional de Enseñanza Media “Barrio de Orcasitas”. En estos momentos su situación es totalmente periférica: con él acaba Madrid por el sur.